流動比率公式是什么?代表企業(yè)以流動資產(chǎn)償還負(fù)債的綜合能力

使用財務(wù)報表的人，經(jīng)常會碰到流動比率和速動比率這樣的名詞，它們是什么意思，在財務(wù)報表分析中又有什么意義?

流動比率代表什么?流動比率計算公式是什么?

流動比率代表企業(yè)以流動資產(chǎn)償還流動負(fù)債的綜合能力。流動比率計算公式

為：流動比率=流動資產(chǎn)&pide;流動負(fù)債，流動負(fù)債是指將在1年內(nèi)或者超過1年的一個營業(yè)周期內(nèi)償還的債務(wù)，包括短期借款、應(yīng)付票據(jù)、應(yīng)付帳款、應(yīng)付工資、應(yīng)交稅金、應(yīng)付利潤、其他應(yīng)付款、預(yù)提費用等。流動比率計算公式的值越低，則意味著企業(yè)短期償債能力不強，但如果比率過高，說明企業(yè)可能不善舉債經(jīng)營，經(jīng)營者過于保守，將導(dǎo)致企業(yè)短期資金的利用效率較差。

速動比率代表什么?速動比率計算公式是什么?

速動比率代表企業(yè)以速動資產(chǎn)償還流動負(fù)債的綜合能力。速動比率計算公式為：速動比率=速動資產(chǎn)&pide;流動負(fù)債，速動比率公式中的速動資產(chǎn)是指從流動資產(chǎn)中扣除變現(xiàn)速度最慢的存貨等資產(chǎn)后，可以直接用于償還流動負(fù)債的那部分流動資產(chǎn)。速動比率公式中的流動負(fù)債與流動比率中的流動負(fù)債意思相同。但也有觀點認(rèn)為，應(yīng)以(流動資產(chǎn)一待攤費用一存貨一預(yù)付賬款)&pide;流動負(fù)債表示。這種觀點比較穩(wěn)健。

由于流動資產(chǎn)中，存貨變現(xiàn)能力較差;待攤費用是已經(jīng)發(fā)生的支出，應(yīng)由本期和以后各期分擔(dān)的分?jǐn)偲谙拊谝荒暌詢?nèi)的各項費用，根本沒有變現(xiàn)能力;而預(yù)付賬款意義與存貨等同，因此，這三項不包括在速動資產(chǎn)之內(nèi)。由此可見，速動比率比流動比率更能表現(xiàn)一個企業(yè)的短期償債能力。一般經(jīng)驗認(rèn)為：流動比率在2：1比較適當(dāng)，而速動比率則為1：1。

這兩項指標(biāo)都是從靜態(tài)分析的角度反映了企業(yè)短期的償債能力。對于企業(yè)經(jīng)營者來說，分析企業(yè)短期償債能力是非常重要的。因為企業(yè)只有具備足夠的流動資產(chǎn)來償還債務(wù)，才能夠保證債權(quán)人的資金安全，使企業(yè)的信貸管理步入良性循環(huán)的軌道。企業(yè)的投資者則可以通過這些指標(biāo)來識別企業(yè)財務(wù)狀況的好壞，進一步判斷企業(yè)在市場中具有的競爭力和可持續(xù)發(fā)展能力。

當(dāng)然，在使用該指標(biāo)時還要注意，流動比率和速動比率只是反映企業(yè)某一時點的狀態(tài)，孤立地分析靜態(tài)指標(biāo)，會片面理解企業(yè)財務(wù)狀況，影響對企業(yè)短期償債能力的正確評價。分析企業(yè)短期償債能力同時還應(yīng)結(jié)合其它相關(guān)因素綜合分析，如非籌資性現(xiàn)金流入與流動負(fù)債的比率、利息支付倍數(shù)等。

關(guān)鍵詞： 流動比率公式